“กองทุนรวมเชิงรุก (Active Fund)”
เป้าหมายการลงทุน: ต้องการเอาชนะตลาดหรือดัชนีชี้วัด (Benchmark) ด้วยการหาหุ้นที่ให้ผลตอบแทนดีกว่าตลาด หรือมีเป้าหมายเพื่อลดความเสี่ยงให้ต่ำกว่าตลาด
ข้อดี: เป็นกองทุนรวมที่มีการคัดเลือกหุ้นในการลงทุน ด้วยโมเดลเฉพาะตัวของแต่ละกองทุน เป็นไปได้หลายแบบ อาทิ High Conviction ที่เน้นลงทุนในหุ้นที่ดีที่สุดไม่กี่ตัว เพื่อหาผลตอบแทนที่ดีที่สุดให้ชนะตลาด
ข้อด้อย: ความเสี่ยงและค่าธรรมเนียมค่อนข้างสูง เพราะต้องใช้ความสามารถของทีมผู้จัดการกองทุนในการคัดเลือกหุ้น เพื่อทำผลตอบแทนให้ได้ชนะตลาด โดย Thomson Reuters Lipper บริษัทผู้ให้บริการข้อมูลด้านการเงิน ซึ่งอยู่ในกล่มธุรกิจของ Thomson Reuters ได้ชี้ว่า Active Fund มีค่าธรรมเนียมเฉลี่ยประมาณ 1.4% สูงกว่า Passive Fund ที่ 0.6% ถึงกว่า 1 เท่าตัว
เหมาะกับใคร: เหมาะกับผู้ที่รับความเสี่ยงจากการลงทุนได้สูง รับความผันผวนที่อาจเกิดขึ้นได้ เนื่องจากอาจทำผลตอบแทนได้ดีหรือแย่กว่าตลาดมาก ขึ้นอยู่กับวิสัยทัศน์และกลยุทธ์ของทีมผู้จัดการกองทุน
“กองทุนรวมเชิงรับ (Passive Fund)”
เป้าหมายการลงทุน: จากแนวคิดที่ว่าเมื่อตลาดหุ้นมีพัฒนาการด้านข้อมูลข่าวสารขึ้นอย่างต่อเนื่อง การลงทุนจึงมีโอกาสเอาชนะตลาดได้ยากมากขึ้น เป้าหมายการลงทุนใน Passive Fund จึงเป็นการสร้างผลตอบแทนให้สอดคล้องกับดัชนีชี้วัด (Benchmark) เช่น ดัชนี SET50 เน้นกลยุทธ์การซื้อหุ้นตามดัชนี SET50 ซึ่งกลุ่มกองทุนรวมประเภทนี้มักถูกเรียกว่า กองทุนรวมดัชนี (Index Fund)
ข้อดี: ต้นทุนการลงทุน (ค่าธรรมเนียม) ที่ต่ำคือหัวใจสำคัญของ Passive Fund อีกทั้งยังมีความชัดเจนในการลงทุนและง่ายต่อความเข้าใจและการติดตาม เนื่องจากนักลงทุนสามารถติดตามได้จากตัวดัชนี และทราบว่าผู้จัดการกองทุนลงทุนในหุ้นอะไร
ข้อด้อย: มีข้อจำกัดในการลงทุน เนื่องจากนโยบายการลงทุนตีกรอบให้ลงทุนล้อไปกับดัชนีชี้วัดเท่านั้น จึงปราศจากการลงทุนหุ้นที่อยู่นอกเหนือกลุ่มดังกล่าว
เหมาะกับใคร: เหมาะกับเป็นกองทุนหลักเพื่อการลงทุน (Core Investment) เนื่องจากเป็นการกระจายความเสี่ยงที่ดี และมีโอกาสได้รับผลตอบแทนใกล้เคียงกับดัชนี และยังเหมาะกับการลงทุนแบบอัตโนมัติเท่าๆกันทุกเดือน หรือ DCA เพราะมีค่าธรรมเนียมที่ต่ำ รวมทั้งมีความชัดเจนในการลงทุนที่ล้อไปกับดัชนี
รู้หรือไม่: สามารถตั้งระบบลงทุนอัตโนมัติแบบ DCA ที่ตั้งต้นใช้เงินไม่เยอะ เริ่มต้นเพียงพันบาท ได้ที่ TMBAM Eastspring www.www.eastspring.co.th ผ่าน TMBAM Eastspring FundLink Online หรือสอบถามข้อมูลเพิ่มเติมโทร. 1725
หมายเหตุ: เรียบเรียงข้อมูล ณ พฤษภาคม 2562
ข้อมูลอ้างอิงจาก
- Thomson Reuters Lipper fund data สิงหาคม 2559
คำเตือน:
- ผลการดำเนินงานในอดีต/ ผลการเปรียบเทียบผลการดำเนินงานที่เกี่ยวข้องกับผลิตภัณฑ์ในตลาดทุน มิได้เป็นสิ่งยืนยันถึงผลการดำเนินงานในอนาคต
- ทำความเข้าใจลักษณะสินค้า เงื่อนไขผลตอบแทน และความเสี่ยงก่อนตัดสินใจลงทุน